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黄金日线维持震荡格局，关注晚间CPI数据

发布时间： 2024-09-11 16:30

行情回顾：

黄金周二（9.10）最高上探至2518.35美元/盎司，最低触及2499.97美元/盎司。收盘于2516.37美元/盎司，周三（9.11）开于2515.91美元/盎司，截至目前最高上探至2522.54美元/盎司，最低触及2514.99美元/盎司，行情早间小幅下挫，现报价2518.08。

基本面分析：

1，交易员仍预计美联储近期至少大手笔降息两次

美国利率期权市场的交易员仍在押注美联储年内至少进行一次超大规模降息，只不过可能不会在11月5日总统大选之前动手。下周联邦公开市场委员会召开议息会议在即，乍一看美联储互换合约反映了对降息25个基点的预期，而更大幅度下调的概率微乎其微。但再仔细看就是另一回事了。最近与有担保隔夜融资利率相关的期权活动表明，交易员越来越多地为美联储1月29日政策决定前降息约150个基点布仓。这与目前互换市场消化的情况相同。若要达到这一点，在不进行会议间降息的情况下，决策者们必须在1月份之前四次会议中的两次上实施至少半个百分点的下调。

2，大多数经济学家预计美联储9月将降息25个基点，年内将再降息两次

路透一项调查显示，大多数受访经济学家认为美联储将在2024年剩余的三次政策会议上每次降息25个基点，101位经济学家中只有九位预计联储将在下周降息50个基点。桑坦德银行首席美国经济学家Stephen Stanley表示："就业报告虽然疲软，但并非灾难性的。上周五，威廉姆斯和沃勒都没有就9月18日降息25个基点与降息50个基点这一紧迫问题提供明确的指引，但他们都对经济做出了相对良性的评估，在我看来，这有力地指向了降息25个基点。"95位受访经济学家中有65位认为，在下周的会议之后，美联储今年将在11月和12月再降息两次，每次25个基点。上月101位受访经济学家中有55位这样认为。

3，美联储巴尔：大型银行资本金要求上调幅度将减半至9%

美联储负责监管事务的副主席巴尔表示，美国监管机构将对其银行资本规则提案进行大刀阔斧的修改，将对最大银行的预期影响削减一半，并免除较小银行的大部分措施。巴尔在周二的一次讲话中预告了拟议的银行资本改革变化，监管机构原计划将美国八大银行的资本金提高19%，而此次修订将削减一半左右。包括花旗集团(C.N)、美国银行(BAC.N)和摩根大通(JPM.N)在内的放贷机构现在将面临资本金增加9%的要求，以缓冲金融冲击。修订后的提案可能会缓解华尔街银行的主要担忧。在美联储和另外两家金融监管机构于2023年7月首次公布资本金计划后，华尔街银行发起了最激烈的游说活动之一。完整的修订案预计将达到450页，最早可能于9月19日发布。

4，投资者将密切关注周三的美国消费者物价指数(CPI)数据和周四的生产者物价指数(PPI)读数。

路透调查显示，预计美国8月CPI将环比上涨0.2%，与上月涨幅持平。预计同比将仅增长2.6%，低于7月2.9%的涨幅。

CME FedWatch Tool显示，目前市场认为美联储在 9 月 17-18 日会议上降息 25 个基点的可能性为 67%，降息 50 个基点的可能性为 33%。

美国利率期权市场的交易员仍在押注美联储年内至少进行一次超大规模降息，只不过可能不会在11月5日总统大选之前动手。

技术面分析：

日线：

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4小时：

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解析：

黄金日内操作策略：

黄金昨日收阳K，日线级别均线粘合，价格再度上探日线布林上轨附近。早间价格小周期延续涨势，但涨势有所衰竭。亚欧盘关注上方2524-2528阻力承压状况。以及关注晚间CPI数据公布情况，若亚欧盘能站稳2422之上则在美盘前存在上探2530一线的概率。CPI数据若温和下降，则是对黄金的又一利好，关注上方趋势压力2530一线突破情况。

上方压力位：2522 2530 2548

下方支撑位：2510 2505 2495

操作策略：

1，亚欧盘承压2522附近短空，止损2528 目标2510 2502

2，2505附近做多，止损2498 目标2515 2525

（注：以上仅为个人观点策略，仅供查阅交流，没有给予客户任何投资建议，与客户的投资无关，更不作为下单的依据。）

今日重点关注的财经数据与事件：2024年09月11日周三

① 09:00 美国总统候选人哈里斯和特朗普进行辩论

② 14:00 英国7月三个月GDP月率

③ 14:00 英国7月制造业产出月率

④ 14:00 英国7月季调后商品贸易帐

⑤ 14:00 英国7月工业产出月率